股票 · ETF .01
ETF、个股与 ADR
覆盖美国、香港、日本与泛亚各主要市场的做市与统计策略，沿用我们团队在 Jane Street 锤炼的 ETF 定价范式。
- 美 · 港交 · 东证
- 现货 · ADR · GDR
- 持续报价
SigmaFi Research · Σ · 香港
在每一个流动市场
打磨
工程优势。
SigmaFi 是一家技术驱动的量化交易公司，由曾任 Jane Street 的交易员、 Getco 的低延迟工程师与 Google 的系统工程师联合创办，从香港出发， 交易 ETF、股票、期权、期货、固定收益与预测市场。
- 5+
- 资产类别
- 24/5
- 做市值守
- <200μs
- 内部 Tick-to-Trade
- Σ
- 自我迭代的研究
cws://research/composite.signal
● 实时
σ +3 σ +1 μ σ −1 σ −3
S-1 · 统计套利
S-2 · 动量
S-3 · 波动率
* 综合信号示意图，仅作美术呈现，不构成任何业绩承诺或要约。
- ETF SPY 452.18 ▼ 0.70% ·
- ETF QQQ 388.42 ▲ 0.59% ·
- FUT HSI.f 17,284 ▼ 0.62% ·
- EQ HK.700 311.4 ▲ 0.08% ·
- FUT ES.f 4,512.5 ▼ 0.18% ·
- FUT NQ.f 15,783 ▼ 0.07% ·
- VOL VIX 13.24 ▲ 0.18% ·
- CR BTC 68,421 ▼ 0.47% ·
- CR ETH 3,492 ▼ 0.24% ·
- FX USDJPY 152.18 ▲ 0.06% ·
- ETF GLD 198.7 ▲ 0.66% ·
- RT 10Y 4.421 ▲ 0.45% ·
- EQ BABA 78.92 ▼ 0.45% ·
- ETF SOXX 215.04 ▲ 0.69% ·
- ETF EWJ 56.31 ▲ 0.44% ·
§ 01 — 方法
五条策略支柱， 同一套底层基座。
我们的研究融合了全球顶级量化机构的方法论、现代机器学习栈，以及我们称之为 CWS 的自我迭代研发引擎。每一条策略，都通过同一套风险、执行、监控基座上线。
- 01
统计套利
横截面定价关系、基于排名的多空组合，以及跨市场的快速执行——捕捉相关资产之间均值回归的微小价差。
- 02
跨资产动量与均值回归
顺强势、逆透支的相对价值策略，覆盖股票、ETF、期货与数字资产，并按已实现波动率自适应调整仓位。
- 03
多因子组合
围绕动量、价值、套利、低波、质量等因子构建因子库，再通过风险感知的优化器在多区域市场每日再平衡。
- 04
低延迟执行与跨场所套利
自研撮合接入层、内核旁路网络与同地协议，捕捉跨交易所、跨暗池之间转瞬即逝的价差机会。
- 05
机器学习与另类数据
订单流不平衡、期权偏度、新闻嵌入、链上信号——通过梯度提升与时序 Transformer 进行高维融合。
-
+ N
研究管线每周都会孵化新的策略假设——所有有潜力的信号都先经过纸面交易、 压力测试，再被允许进入生产。
查看研究 →
§ 02 — 平台
CWS — 会自己进化的研究引擎。
Coding Workflow System 把研究流程变成一条持续自我进化的回路。 大语言模型在 harness engineering 框架下生成、测试、迭代交易策略， 同一张策略图谱被快速重放到不同市场与资产类别上。
- 01
AI 编码与策略生成
harness 化的 LLM agent 直接撰写信号、跑回测、迭代——把数周的量化体力活压缩到数小时。
- 02
数据 ETL 与弹性算力
PB 级行情与另类数据管线、GPU/CPU 集群调度、回测结果可确定性复现。
- 03
研究管线与强化学习
论文进、alpha 出。强化学习闭环，横截面与时序模板策略在多市场持续验证。
cws — research/momentum
σ-shell · v4.2 σ ▸ cws propose --hypothesis "intraday momentum × news-tone" → 生成 14 条候选信号 · 参考 132 篇论文 → 3 条进入向量化回测 σ ▸ cws backtest --grid us-eq,hk-eq,jp-eq --window 5y [OK] us-eq · Sharpe 2.4 t-stat 6.1 [OK] hk-eq · Sharpe 1.9 t-stat 4.8 [KO] jp-eq · 容量受限 — 上报 σ ▸ cws stress --shock 2008,2015,2020,2022 → 回撤剖面在风险预算内 → 与现有组合尾部相关性: 0.18 σ ▸ cws promote --to paper-trade --size $2.0M → 已上线 · 监控: dash/sg-1421
假设 / 周
约 120 条
回测 / 日
约 4,000 次
在线策略
持续增加
§ 03 — 市场
我们交易 信念与流动性交汇之处。
从香港出发，覆盖多资产、多区域。所有接入的场所都共享同一套风险基座与执行栈。
衍生品 .02
期权、期货与波动率
波动率套利、跨期与偏度交易、场内 vs OTC 错配——由机器学习驱动的隐含波动率曲面校准与风险平价配权支撑。
- 3,800+ 合约
- 场内 · OTC
- 曲面建模
利率 · 外汇 .03
固定收益与宏观
收益率曲线、基差互换、跨货币基差与宏观利差——把 Citadel 的方法论搬到现代算力栈上重新执行。
- 主权债
- IRS · OIS
- 跨货币基差
数字资产 · 预测市场 .04
加密资产与预测市场
我们从加密做市起家，至今仍交易 BTC、ETH 等主流币种，并向短期信息优势丰富的预测市场延伸。
- BTC · ETH · 主流
- DEX · CEX
- 预测合约
§ 04 — 风险与合规
风险是一种学科，
而非一道流程。
集中风险
类 Citadel 的集中风险架构：实时监控跨策略、跨组合、跨资产的敞口；硬性限额、紧急熔断、按团队隔离的盈亏。
全球合规
香港 SFC 9 号牌照（资产管理）申请中。流程按全球主要金融中心的监管要求建设。
算法伦理
市场公平性是前提，不是成本。策略评审、行为监控、场所级风控都是一等工程问题。
运营韧性
多区域容灾、订单生命周期可重放、合规与审计基础设施独立部署。
§ 05 — 团队
团队来自 那些写下行业范式的公司。
我们的核心团队成长于 Jane Street、Citadel、Getco、SIG 与 Google， 研究根基扎在普林斯顿、伯克利、哥伦比亚与清华。 我们继承这条系谱，也始终保留——只要数据这样说——就推翻共识的勇气。
关于 SigmaFi →- Jane Street
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- 普林斯顿
- 伯克利
- 清华
- 哥伦比亚
以上为当前及前任团队成员的所属机构。所列公司并非 SigmaFi 的投资人或合作方。